Siamo arrivati all’assurdo: le banche che dicono ai clienti di riprendersi i loro soldi ed andar via.
Sembra una di quelle notizie impossibili quelle a cui fai fatica a credere. Invece è proprio così. Le banche si trovano nella scomodissima posizione di prendere decisioni sofferte che mai avrebbero pensato di dover solo considerare.
Millesettecentoquarantasette miliardi. E’ questo il valore impressionante di quanto è depositato in conto corrente dagli italiani. Risparmi, tantissimi, ma anche tanti depositi di moltissime imprese. Quella massa di denaro rappresentata la fotografia di un’Italia congelata ed impaurita che non investe sul futuro, che non ha la capacità di interpretare correttamente il futuro, che non ha più voglia di progettare, che pensa che il domani sarà peggio di ieri. Soprattutto, questo conto corrente, al di là di non riuscire a produrre interessi, produce tante spese.
Ogni anno è stato calcolato che deve essere messa in conto una perdita di circa 13,5 miliardi.
E’ come se avessimo creato noi stessi, con le nostre scelte, una nuova imposta patrimoniale sul risparmio, un’imposta da 13,5 miliardi.
Ma di chi è la responsabilità di tutto questo?
Soffrono le banche.
Chiamate a fare ciò che non vorrebbero, a pagare conti salati a causa dei tassi negativi solo per mantenere i soldi dei risparmiatori in conto corrente.
Soffrono i risparmi.
Pensate, dati ufficiali ABI, il risparmio degli italiani nel corso degli ultimi 12 mesi (settembre 2018 – settembre 2020) è cresciuto, si fa per dire, soltanto dello 0,6% ed a questa crescita bisogna aggiungere non solo il rendimento del vecchio, ma anche quanto di nuovo è stato aggiunto.
E’ un dramma. Un vero dramma. Perché in un Paese come il nostro, con un debito pubblico galoppante, l’unica tutela per il futuro è rappresentata proprio dalla crescita dei risparmi privati.
La crescita dei risparmi è il miglior modo per proteggersi da qualunque cosa succeda ai conti pubblici. E’ il modo migliore per garantirsi un futuro meno incerto di quanto non si creda oggi.
Soffre il Paese.
Molte aziende non ricevono più liquidità sufficiente per potersi ricapitalizzare e crescere ed investire. Soprattutto necessaria a competere in un mondo in cui la sfida si fa sempre più forte. E le aziende che hanno liquidità non investono perchè non hanno orientamenti corretti.
Ma tra le componenti del sistema di cui abbiamo parlato chi non ha fatto bene il proprio dovere?
I Risparmiatori? Dare sempre addosso al mondo dei cittadini credo sia davvero poco elegante e giusto. I risparmiatori sono diventati il “bancomat” dello stato. Quando si ha bisogno di soldi basta aggiungere un’imposta ed il gioco è presto fatto.
Sono diventati anche il “bancomat” delle banche stesse, basta alzare di qualche centesimo le commissioni e spese ed ecco risolti alcuni “buchetti” di bilancio per le banche in difficoltà con i bilanci. Eppure nonostante siano quelli che pagano sempre, in tanti sono pronti a riversare proprio su di loro le maggiori responsabilità. Non si educano finanziariamente.
Questa è la colpa loro assegnata. Non si preoccuperebbero dei loro risparmi, non studierebbero abbastanza. Ma perché gli altri lo fanno? O sono le istituzioni degli altri paesi, finanziarie e non a creare un clima di crescita formativa ed educativa? In Italia il massimo sforzo fatto è il “mese dell’educazione finanziaria” che va bene per carità, ma andrebbe bene se fosse il “SEMPRE” dell’educazione finanziaria e non un solo mese.
Così la distanza tra finanza e risparmi si fa sempre più grande. Con la prima incapace di parlare ai secondi.
E che dire delle Istituzioni Nazionali?
E’ chiaro che tutto il sistema sembra non avere più gli stessi punti di riferimento di qualche anno fa quando le banche intermediavano il risparmio ed alimentavano le imprese produttive sul territorio. Ora questo flusso di collegamento si è spezzato e tra i tre mondi Banche-Risparmi-Imprese- Istituzioni governative sembra addirittura crearsi un contenzioso sempre più forte.
E’ evidente come sia venuta a mancare la fiducia.
Manca la capacità da parte delle istituzioni finanziarie di ricrearla, manca la capacità da parte delle Istituzioni governative (almeno così è stato finora) di ricreare la connessione persa.
Anzi, nel corso degli ultimi Esecutivi le cose sono sicuramente peggiorate.
I Fallimenti Bancari e l’effetto negativo delle scelte sui PIR.
Ma a guardare bene c’è un momento preciso che ha segnato la storia dei rapporti tra il mondo finanziario e quello del risparmio. Quel momento è rappresentato dalla data del fallimento delle prime quattro banche.
CariChieti, CariFerrrara, BancaMarche e BancaEtruria.
Arrivò alla fine del 2015, poco prima dell’introduzione della legge sul Bail-in. Cosa ci fa pensare che sia stata proprio quella la data in cui il flusso di corrente tra i due mondi si sia interrotto? Sono due gli elementi che ci portano a determinare con quella data e con quell’evento, il contesto topico di rottura: il primo è identificato da un da una ricerca di PWC che dimostra come la linea di crescita dei patrimoni italiani si sia discostata dalla linea di crescita di quelli di tutti gli altri paesi, proprio a valle di quegli episodi.
La seconda è dettata dal fatto che la crescita dei capitali in termini di deposito in conti correnti, ha cominciato ad avere il suo massimo sviluppo proprio in quel momento. Da quei giorni infatti gli italiani hanno cominciato a disinvestire obbligazioni ed azioni (soprattutto di banche) riversando tutto sui conti correnti. (Come riportato dalla tabelle dell’ABI).
Dal 2016 in poi la crescita delle masse depositate in conto corrente è stata tale da portare ai risultati che abbiamo tutti sotto gli occhi oggi. Ma come si esce da questa situazione di difficoltà che penalizza i risparmiatori, le imprese e le banche stesse?
Difficile dirlo, ci vorrebbe una concertazione a livello nazionale che prendesse in considerazione i vari aspetti della vicenda il mondo del risparmio infatti ha finito per peggiorare la sua condizione di instabilità quando, poi, sono arrivati altri fallimenti bancari come quelli delle due popolari venete, quando sono arrivati al pettine alcuni nodi che riguardavano altri importanti istituti di credito nazionali, su tutti MPS.
Sicuramente non ha aiutato neanche la situazione legata al Mondo PIR, lanciato con forte enfasi dal Governo Gentiloni e disconosciuto dal successivo, con danni sui conti dei risparmiatori, trasformate in altre picconate sulla fiducia.
L’esplosione della Pandemia ha fatto il resto. Ha costretto la gente ad aumentare il suo livello di paura e a diminuire ancor più il suo livello di educazione finanziaria e di fiducia nelle istituzioni .
Tutto questo ha portato ad uno stravolgimento del sistema: 1.750 miliardi sui conti correnti rappresentano l’anomalia finanziaria storica di questo paese.
Bisogna cambiare in fretta questo trend. Dovrebbe essere una motivazione di urgenza su cui il Governo e Draghi dovrebbero lavorare con cognizione di causa straordinaria. Pensate: prendendo come riferimento i Recovery Fund, basterebbe che i 4221 miliardi di attività finanziarie fossero portate ad una crescita diversa dal punto di vista del risultato per contabilizzare somme che in questo paese non si potrebbe neanche immaginare. Non è solo diseducazione finanziaria. Lavorare, sui risparmi, in termini di crescita, potrebbe salvare tutti: risparmi, imprese, banche, Paese.
Ed invece si sta facendo esattamente l’opposto.
E non ce lo possiamo permettere.
Leopoldo Gasbarro